主力合約貼水什么意思
本文目錄導航:
- 如果主力合約換了,是不是想平倉就很難了
- 股指期貨合約升水,貼水是什么意思?
- 股指期貨貼水是什么意思?
如果主力合約換了,是不是想平倉就很難了
股指期貨1005,5月15日前忘記了平倉,下周一開盤這個合約還可以交易,它要在5月21日(5月第三個周五交割),如果到交割日忘了平倉,交易所會按當天的交割價強行平倉。 期貨中的升水、貼水是相對現貨而言,期貨中的升水、貼水是期貨相對于現貨的價格高或者低。 問題補充: 交割日如果不想平倉,會自動移到下一個主力合約嗎? 不會。 移到的哪個合約啊?移的成本要多少???移過去的倉位價格是多少呢? 您可以自己移倉(也稱換月或展期),一般移到后面的主力(成交量大的)合約,成本是買賣的手續費,價格是市價。 商品期貨和股指期貨移倉程序是一樣的嗎? 一樣。 1樓說的股指期貨是5月第三個周五交割,那商品期貨是不是也是當月的第三個周五交割? 一般不是。
股指期貨合約升水,貼水是什么意思?
在特定地點和特定時間內,特定商品的期貨價格高于現貨價格稱為期貨升水。 期貨價格低于現貨價格稱為期貨貼水。
遠期匯率與即期匯率的差額用升水、貼水和平價來表示。 升水意味著遠期匯率比即期的要高,貼水則反之。 一般情況下,利息率較高的貨幣遠期匯率大多呈貼水,利息率較低的貨幣遠期匯率大多呈升水。
在期貨市場上,現貨的價格低于期貨的價格,則基差為負數,遠期期貨的價格高于近期期貨的價格,這種情況叫“期貨升水”,遠期期貨價格超出近期貨價格的部分,稱“期貨升水率”。
遠期期貨的價格低于近期期貨的價格、現貨的價格高于期貨的價格,則基差為正數,這種情況稱為“期貨貼水”,遠期期貨價格低于近期期貨價格的部分,稱“期貨貼水率”。
擴展資料:
期貨市場和現貨市場只是一個學術研究時區分的概念,在實際運作中,二者是一個整體的市場,期貨定價、現貨物流,二者有機作用,才可以使市場機制得以正常運行。
期貨價格中也有近遠月合約之分,如果遠月期貨合約價格高于近月合約,則遠月對于近月升水;反之,則遠月對近月貼水。 從另外一個角度,即以近月對遠月而言,也是同樣道理。
理解了這種關系之后我們就大致上可以這么來看升水與貼水:以A為標準,B相對而言,如果其價值(一般表現為價格)更高則為升水,反之則為貼水。
舉個例子,上海期貨交易所指定的燃料油交割標準為180CST高硫燃料油,而如果某賣方企業一時無該標準的燃料油,代之以更高標準的進口低硫180號燃料油,則后者相對于前者而言為升水;倘若上期所制度允許可以其它較低等級的燃油來交割,則其相對于標準而言為貼水。
股指期貨貼水是什么意思?
股指期貨貼水是什么意思?股指期貨貼水是指遠期匯率低于即期匯率的現象。 一般情況下,利息率較高的貨幣遠期匯率大多呈貼水,利息率較低的貨幣遠期匯率大多呈升水。 今日,1509系列合約交割,1510系列合約晉升為主力合約。 中午收盤,上午持續壓盤的3只新任主力合約跌幅收窄,但無一翻紅,其中IC1510貼水244點。 自史上最嚴限倉令出臺后,期指總持倉基本呈現單邊下降格局。 IF總持倉從8月底的10萬手下降到昨日手的水平,IH持倉從手下降到手,IC持倉從手下降到手。 這說明近期總持倉的變化主要還是投資者應對政策變化做出的倉位調整,與市場的走勢相關性不太強。 因此總持倉的變化對市場趨勢的影響短期失效。 因為近期持倉都是以下降為主,主力席位持倉也基本以減倉為主。 周三中信期貨席位在IF上多頭增倉188手,空方增倉121手,說明減倉或許接近尾聲,資金有回流的跡象。 整體看,資金回流對市場反彈有利。 期指總持倉仍處于減倉狀態,對于分析趨勢作用不大。 期指貼水連續改善,再加上市場對信息的正面反應,預計近日市場將獲得短線支撐。